A EMPRESA DE BOEING A OPÇÃO DE ACÇÃO NÃO QUALIFICADA CONCEDE AVISO DE TERMOS Como parte do Programa de Remuneração Executiva, você obteve a opção de comprar ações das ações ordinárias da Companhia146 da seguinte forma: Número de Ações Sujeitas a Opção: partes de laquoStockOptionsraquo Preço de Exercício: xx. Xx O preço de exercício representa o valor justo de mercado das ações da Boeing na data da concessão. Para os fins desta concessão, o valor justo de mercado é definido como a média dos preços negociados altos e baixos por ação das ações ordinárias da Companhia na Bolsa de Valores de Nova York durante a negociação da sessão ordinária para um único dia de negociação. A concessão da opção é feita de acordo com o Plano de Ações de Incentivo da Boeing Company 2003, conforme alterado e atualizado até 23 de fevereiro de 2009 (o 147Plan148). Os termos e condições da opção de compra de ações são conforme estabelecido no Plano e neste aviso. Se houver alguma inconsistência entre os termos deste aviso e os termos do Plano, os termos do Plano146s irão controlar. Uma cópia do Resumo do Plano está anexada a este aviso. O exercício de toda ou parte desta opção de compra de ações constitui aceitação de todos os termos e condições da concessão de opção. Para fins deste aviso, o termo 147Companhia148 significa The Boeing Company ou uma subsidiária da The Boeing Company, independentemente de você estar empregado de tempos em tempos. Tipo de Opção: A opção é concedida como uma Opção de Ações Não Qualificadas e está sujeita à Seção 83 do Código de Receita Federal dos EUA. As opções de compra de ações não qualificadas são consideradas receitas ordinárias quando exercidas e são tributadas de acordo. O valor da receita ordinária é a diferença entre o preço de exercício (ou o preço da subvenção) eo preço na data em que a opção ou uma parte dela é exercida. Data da concessão: a data da concessão da opção de compra de ações é inserir a data da concessão. Vesting e Exercisability: Para estabelecer um direito adquirido a qualquer parte da opção, você deve permanecer empregado pela Companhia pelo menos um ano a partir da data da concessão. Se você permanecer empregado pela Companhia por um ano após a data da concessão, e a opção de compra de ações não expirou, a opção de compra de ações será adquirida e exercitável de acordo com o seguinte cronograma: Ajuste em Número de Ações Sujeita a Opção: A O número de ações sujeitas a esta opção será ajustado proporcionalmente para qualquer aumento ou diminuição do número de ações emitidas da ação Boeing resultantes de qualquer divisão de ações, combinação ou troca de ações, consolidação, cisão ou recapitalização de ações ou qualquer similar Ajuste de capital. Se o seu emprego terminar por qualquer motivo antes do aniversário de um ano da data da concessão, a opção de compra de ações e todos os direitos para exercer a opção terminará completamente após a rescisão do contrato de trabalho. Após o aniversário de um ano da data de concessão, se o seu emprego com a Companhia terminar por qualquer motivo antes da data em que a opção se torne 100 adquirida e exercitável de acordo com o cronograma abaixo 147Vesting e Exercisability148, a parcela não vencida do A opção de compra de ações não será adquirida e a parcela não adquirida da opção e todos os direitos sobre a parcela não adquirida terminará completamente após a rescisão do contrato de trabalho. (Consulte a opção Vareja Expirar148 abaixo para as regras importantes sobre quando expiram as opções adquiridas.) Quando a opção Vested expira: desde que você permaneça empregado pela Companhia, a opção de compra de ações expirará após 10 anos a partir da data da concessão (ou insira Data de 10 anos a partir da data da concessão). Se o seu emprego com a Empresa termina por morte, invalidez, aposentadoria ou demissão. A parte adquirida da opção expirará no prazo anterior de 5 anos a partir da data de rescisão e inserir 10 anos a partir da data da concessão. Se o seu emprego com a Empresa encerrar por demissão voluntária. A parte adquirida da opção expirará no prazo anterior de 90 dias a partir da data de rescisão e inserir 10 anos a partir da data da concessão. O termo 147retirement148 significa aposentadoria nas condições que satisfazem os termos do plano de pensão de benefício definido da Companhia146s ou da subsidiária em que você participa. Se você é um executivo que não é elegível para participar de um plano de pensão de benefício definido, 147retirement148 significa a cessação do emprego voluntariamente por você, depois de ter atingido (i) 55 anos com 10 anos de serviço ou (ii) idade 62 com Um ano de serviço. 147Disabilidade148 aqui significa uma deficiência que lhe dá direito a benefícios decorrentes da política de invalidez de longo prazo patrocinada pela Companhia ou por uma de suas subsidiárias que se aplica a você. Se o seu emprego com a Empresa rescindir por razões diferentes da morte, invalidez, aposentadoria, demissão ou demissão voluntária (por exemplo, por causa), a parcela adquirida da sua opção expirará após a sua rescisão. É sua responsabilidade estar ciente de uma data de validade da opção146s para que você considere ou não exercer sua opção antes de expirar. Exercício: Durante a sua vida, você só, o seu tutor ou seu representante legal poderá exercer a opção de compra de ações. O Plano permite o exercício da opção de compra de ações pelo representante pessoal da sua propriedade ou do beneficiário após a sua morte. Esta opção pode ser exercida somente para ações inteiras e não pode ser exercida por menos de um número razoável de ações em qualquer momento, conforme determinado pelo Comitê de Remuneração. Transferência: A opção de compra de ações não é transferível, exceto por vontade ou leis aplicáveis de descida e distribuição. Política de Clawback: Esta bolsa de opções de ações está sujeita à Política de Clawback adotada pelo Conselho de Administração da Companhia, que dispõe o seguinte: O Conselho deverá, em todas as circunstâncias apropriadas, exigir o reembolso de qualquer pagamento de incentivo anual ou pagamento de incentivo de longo prazo a um Diretor executivo onde: (1) o pagamento se baseou em obter certos resultados financeiros que posteriormente foram objeto de uma atualização substancial das demonstrações financeiras da Companhia arquivadas na Comissão de Valores Mobiliários (2), o Conselho determina o executivo envolvido em falta intencional que causou Ou causou substancialmente a necessidade de atualização substancial e (3) um pagamento menor teria sido feito ao executivo com base nos resultados financeiros atualizados. Em cada um desses casos, a Companhia, na medida do possível, procurará recuperar do executivo individual o montante pelo qual os pagamentos de incentivo do executivo individual para o período relevante excederam o pagamento mais baixo que teria sido feito com base nos resultados financeiros atualizados. Para os fins desta política, o mandato 147 executivo executivo148 significa qualquer funcionário que tenha sido designado como diretor executivo pelo Conselho. Informações adicionais sobre as opções de compra de ações da Boeing, incluindo seu atual relatório de status da opção de compra de ações, serão fornecidas anualmente. Outras questões relativas às opções de compra de ações podem ser endereçadas ao Escritório de Administração de Opções de estoque por e-mail em stockoptionsboeing ou respondidas visitando o site interno do Boeing. O que é uma opção de ações não qualificadas (NQSO) 8211 Tipos 038 Opções de emissão por marca Cussen Postado em: Stocks As empresas optam frequentemente por recompensar seus empregados com ações de suas ações em vez de dinheiro ou outros tipos de benefícios, como um 401k ou outros planos de aposentadoria qualificados. Isso é feito por muitos motivos: pode proporcionar aos funcionários uma vantagem adicional de compensação que é impulsionada pelo mercado aberto (o que significa que não vem diretamente do bolso da empresa), e também pode melhorar a fidelidade e o desempenho dos funcionários. Existem vários tipos diferentes de planos que colocam as ações da empresa nas mãos de seus trabalhadores, mas apenas duas delas são consideradas ações ldquooptionsrdquo no sentido formal: opções de ações qualificadas ou ldquoincentiverdquo (também conhecidas como opções de compra de ações estatutárias) e Opções de estoque não qualificadas ou ldquonon-statoryrdquo. Embora o primeiro tipo de opção tenha um tratamento fiscal mais favorável, o último tipo é muito mais comum. Formulário e estrutura de opções de ações não qualificadas Como o nome indica, as opções de ações não qualificadas representam uma oferta do empregador ao empregado para comprar ações da empresa a um preço em algum lugar abaixo do preço atual do mercado (assumindo que o preço aumenta ou pelo menos Permanece o mesmo, o que, é claro, não é sempre sempre). O empregado tem a opção de levar o empregador para cima na oferta que aqueles que presumivelmente obterão lucros a longo prazo, embora isso não seja garantido. Data-chave e data de concessão dos termos. A data em que a empresa concede permissão a um empregado para comprar um número definido de ações a um preço estabelecido dentro de um período de tempo definido. Data de exercício. A data em que o empregado exerce o direito de comprar as ações ao preço de exercício e efetua uma transação de compra. A primeira das duas datas em que ocorre um evento tributável para NQSOs. Preço do exercício . O preço pelo qual o empregado pode comprar o estoque no plano. Conforme mencionado anteriormente, este preço se destina a estar abaixo do preço de mercado atual, e as empresas costumam definir esse preço com base em uma fórmula de desconto ajustada do seu preço de mercado atual. No entanto, é possível que o preço das ações caia abaixo do preço de exercício, momento em que as opções se tornam inúteis, pois nenhum empregado gostaria de comprar o estoque no plano a um preço acima do preço de mercado atual. Data de venda . O segundo evento tributável no processo NQSO. Esta é a data (ou datas) em que o empregado vende o estoque. Disposição Clawback. Condições em que o empregador pode retomar as opções do empregado. Isso pode acontecer por várias razões, como a morte do empregado, uma compra corporativa ou insolvência. Data de validade . A data em que a oferta que foi prorrogada na data de outorga para exercer as opções termina. Elemento de pechincha. A quantidade de lucro que um empregado recebe quando exercem suas opções. Esse valor é igual à diferença entre o preço de exercício e o preço de mercado atual. Período de oferta. O período de tempo durante o qual os funcionários podem exercer suas opções. Não há limite rígido e rápido no período de oferta para NQSOs, mas para ISOs deve ser sempre de 10 anos. Como os NQSOs são emitidos A maneira como ambos os tipos de opções de ações são emitidas é praticamente idêntica e bastante direta. O empregador concede ao empregado o direito de comprar um certo número de ações dentro de um determinado período de tempo (conhecido como período de oferta) a um preço predefinido, que geralmente é o preço de fechamento do estoque na data da concessão. Se o preço do estoque aumentar ou permanecer o mesmo, o funcionário pode exercer as opções a qualquer momento durante o período de oferta. Se o preço do estoque cai após a data de concessão, o funcionário pode aguardar até que o preço volte para cima ou permitir que as opções expirem. Quando o empregado exerce as opções, ele ou ela deve inicialmente comprar o estoque no preço predefinido (conhecido como o preço de exercício) e, em seguida, vendê-lo ao preço atual do mercado e manter a diferença (referido como o valor da negociação). O próprio processo de exercício pode assumir algumas formas diferentes. Geralmente, é determinado pelas regras no plano oferecido pelo empregador, bem como pelas condições financeiras pessoais do empregado: exercício de caixa. Este é o método mais direto de exercício. O funcionário deve encontrar o dinheiro para comprar as ações ao preço de exercício, mas irá recuperar esse valor mais o spread (após a subida das comissões) quando ele vende o estoque. Exercício sem dinheiro. Esse é provavelmente o tipo mais comum de exercício de opções, porque os empregados donrsquot precisam criar algum dinheiro para fazê-lo. O empregador geralmente especifica uma corretora local para facilitar o exercício, onde os funcionários vão e abre contas. A corretora então flutua o dinheiro suficiente do empregado para comprar as ações ao preço de exercício e depois vende-as imediatamente ao preço atual do mercado no mesmo dia. A empresa retoma o valor que emprestou mais comissões, juros e quaisquer outras taxas, além da retenção na fonte. O produto restante vai para o empregado. Exercício de troca de ações. Em vez de dinheiro, o empregado entrega ações de ações da empresa à corretora que ele já possui para cobrir a compra de exercícios. Cronograma de Vesting Ambos os planos NQSO e ISO normalmente exigem que os funcionários completem algum tipo de horário de aquisição de direitos antes de poderem exercer suas opções. Esta programação só pode depender da posse dos funcionários, o que significa que um funcionário deve trabalhar na empresa por um determinado período de tempo após a data de concessão. Ou, pode depender de determinadas realizações, como chegar a uma quota específica de vendas ou relacionadas à produção. Algumas empresas também oferecem vencimento acelerado, o que significa que o empregado pode exercer suas opções imediatamente após a conclusão de tarefas relacionadas ao desempenho que devem ser realizadas. O elemento de tempo de um cronograma de aquisição de direitos pode assumir uma das duas formas: Cliff Vesting. O empregado torna-se investido em todas as opções de uma só vez após um determinado período de tempo, como três ou cinco anos. Graded Vesting. Normalmente, dura pelo menos cinco ou seis anos, o empregado torna-se investido em uma parcela igual de suas opções a cada ano até o cronograma estar completo. Tratamento tributário As opções de compra de ações não estatutárias são tributadas essencialmente da mesma forma que os programas de compra de ações dos empregados (ESPPs). Não há nenhuma consequência fiscal de qualquer tipo quando as opções são concedidas ou durante o cronograma de aquisição. Os eventos tributáveis ocorrem no exercício e a venda das ações. Exercício . A quantidade de dinheiro que os funcionários obtêm do ldquospreadrdquo (a diferença entre o preço no qual as ações foram exercidas e o preço de mercado de fechamento na data do exercício) deve ser reportada como receita W-2, o que significa que o governo federal, estadual e Os impostos locais devem ser retidos, bem como a Segurança Social e o Medicare. Os impostos federais geralmente são retidos a uma taxa suplementar padrão de 25. Venda. A venda do estoque depois que as opções são exercidas é então reportável como um ganho ou perda de capital de curto ou longo prazo. O preço de fechamento das ações no mercado no dia do exercício, em seguida, torna-se a base do custo a ser usado quando o estoque é vendido. Alguns funcionários vendem suas ações imediatamente no mesmo dia em que as exercem, enquanto outras se aferram a elas por anos. Por exemplo, a empresa Richardrsquos lhe concedeu 1.000 opções de compra de ações a um preço de exercício de 18. Seis meses depois, ele exerce as ações em um dia em que o preço da ação fecha aos 30. Ele deve reportar 12.000 de renda no seu W-2 (30 menos 18 multiplicado por 1.000 ações). Sua base de custo para a venda é de 30. Ele vende o estoque dois anos depois aos 45, e deve reportar uma ganho de capital de longo prazo de 15.000. Considerações sobre o planejamento financeiro As opções de ações podem afetar a situação financeira pessoal de um empregado em muitos aspectos. O rendimento realizado pelo exercício e venda de ações pode fazer uma diferença substancial no valor do imposto devido pelo empregado. Também é comum acreditar que o exercício do estoque o mais rápido possível e, em seguida, esperar pelo menos um ano para vender para se qualificar para o tratamento de ganhos de capital é sempre a melhor estratégia. De qualquer forma, este não é necessariamente o caso. Se o preço da ação declinar após o exercício, o funcionário pode acabar pagando impostos desnecessários sobre suas opções. Isso ocorre porque eles poderiam ter exercido e relatado menos receita quando as ações estavam negociando a um preço mais baixo. Por exemplo, John exerce suas ações em 35 por ação quando o preço é de 50 e paga uma retenção na fonte na diferença de 15 por ação. Ele mantém suas ações naquele momento e espera que o preço aumente. Em vez disso, ele cai para 40 por ação nos próximos dois anos. Se John tivesse esperado para exercer suas ações, ele teria pago apenas a retenção na fonte em 5 partes. Claro, se ele tivesse vendido suas ações imediatamente depois de exercitá-las, então ele teria saído o ndash mais distante, mas, claro, não há como prever o preço das ações. A falta de diversificação Os funcionários também precisam considerar seriamente a possibilidade de se concentrar demais em suas ações da empresa. Isso pode ser especialmente relevante se um empregado também estiver comprando ações da empresa através de outra avenida, como dentro de um plano 401k ou ESOP. Aqueles que continuamente exercitam e adquirem ações ao longo do tempo podem facilmente achar que uma grande porcentagem de suas carteiras de investimento consistem no estoque de seus empregadores. Ex-funcionários de empresas como a Enron, a Worldcom, a US Airways e a United Airlines podem fornecer uma infinidade de histórias de horror detalhando a perda parcial ou total de suas participações corporativas dentro de um período de tempo muito curto. Vantagens das opções de estoque É importante entender completamente tanto os benefícios quanto as limitações do NQSOs que eles podem beneficiar o empregador tanto (ou mais, em alguns casos) como funcionários. Salvo especificação em contrário, todos os itens listados nesta seção se aplicam a ambos os tipos de opções: Aumento da renda. Os funcionários podem aumentar substancialmente seus rendimentos ao longo do tempo se o preço das ações aumentar ndash e não na despesa do empregador, porque o custo do spread que os funcionários recebem quando exercem suas opções é suportado pelo mercado aberto. Diferimento de impostos. Os funcionários podem adiar o exercício e a venda até que seja financeiramente prudente para eles comprarem as opções (antes da data de validade) e vender as ações. Melhoramento do emprego e da moral dos empregados. Os empregadores podem melhorar a retenção, a lealdade e o desempenho dos funcionários, e manter uma parte das ações da empresa em ldquofriendlyrdquo hands. Deduções fiscais. Os empregadores podem tomar uma dedução fiscal para o montante do relatório divulgado pelos empregados como receita quando exercem suas opções. Capital Gains Treatment. A venda de ações é elegível para o tratamento de ganhos de capital a longo prazo se mantido por mais de um ano. Desvantagens das opções de ações Pobre diversificação. As carteiras de investimento da Employeesrsquo podem se concentrar demais nas ações da empresa, aumentando assim o risco financeiro. Sem garantias. As opções perderão todo o seu valor se o preço das ações cair abaixo do preço de exercício ndash e essa possibilidade é determinada pelo mercado aberto. Compartilhe a Diluição de Preços. A emissão de opções de ações pode diluir o preço da ação das ações da empresa. Requisito de dinheiro para exercícios. O exercício das opções pode exigir que os funcionários criem dinheiro na frente para cobrir o comércio se uma opção sem dinheiro não estiver disponível. Venda prematura. Os exercícios de ações sem dinheiro impedem os empregados de quaisquer ganhos de capital em potencial, exigindo que eles vendam suas ações exercidas imediatamente. Problemas fiscais. O exercício de opções pode ser um evento tributável substancial em muitos casos, o que pode mover o participante para uma faixa de imposto de renda mais alta para o ano. Palavra final Embora a mecânica das opções de ações não estatutárias seja de natureza relativamente simples, seu exercício pode ter ramificações significativas no planejamento financeiro em muitos casos. O valor dessas opções pode afetar o tamanho de uma propriedade tributável empregada e o tempo de vendas e exercícios deve ser cuidadosamente coordenado com outros fatores financeiros na vida do empregado, como outras fontes de renda ou deduções futuras que podem ser baixadas contra Renda da opção. Para obter mais informações sobre as opções de compra de ações, consulte seu representante de RH ou consultor financeiro. Planos de opções de ações do empregado As empresas podem oferecer diferentes tipos de planos que oferecem vantagens e desvantagens fiscais muito diferentes. Opções de ações não qualificadas Estas são as opções de compra de ações para planos de base ampla. Geralmente, você não deve nenhum imposto quando essas opções são concedidas. Em vez disso, você é obrigado a pagar o imposto de renda ordinário sobre a diferença, ou spread, entre o preço do subsídio e o valor do mercado de ações quando você compra (exercício) as ações. As empresas conseguem deduzir este spread como uma despesa de compensação. As opções não qualificadas podem ser concedidas com desconto ao valor de mercado das ações. Eles também são transferíveis para crianças e para instituições de caridade, desde que sua empresa o permita. Escolher o momento certo para o exercício não é tão fácil quanto parece. O exercício inadequado de opções de ações pode causar dores de cabeça reais, particularmente quando se trata de pagar impostos sobre seus lucros. Mesmo se você mantiver o estoque que você comprou, você ainda terá que pagar impostos. Uma maneira segura de lidar com a incerteza potencial nos preços das ações é retirar algum dinheiro quando você se exercita, pelo menos o suficiente para cobrir a conta de imposto. Uma maneira ainda mais conservadora de lidar com opções de ações é vê-las exatamente como o IRS faz: como renda. Quando você decide exercer, tire 100 de seus lucros em dinheiro - não segure em ações. Então, administre esse dinheiro conforme entender. Opções de ações de incentivo Estas também são conhecidas como opções de ações qualificadas porque eles se qualificam para receber tratamento fiscal especial. Nenhum imposto de renda é devido em concessão ou exercício. Em vez disso, o imposto é diferido até você vender o estoque. Nesse ponto, o ganho total da opção (o spread inicial no exercício mais qualquer valorização posterior) é tributado nas taxas de ganhos de capital de longo prazo, desde que você venda pelo menos dois anos após a concessão da opção e, pelo menos, um ano após o exercício. Os ISOs dão aos empregadores nenhuma vantagem fiscal e, portanto, geralmente são reservados como vantagens para o alto nível, que tendem a se beneficiar mais do que os trabalhadores em restrições fiscais de menor renda do tratamento fiscal de ganhos de capital das ISOs. Os trabalhadores altamente remunerados também são mais propensos do que os trabalhadores com baixos salários a ter dinheiro para comprar as ações no exercício e recuperar o longo período de retenção entre o exercício ea venda. Se você não atender aos requisitos do período de retenção, a venda é declarada uma disposição desqualificante, e você é tributado como se tivesse mantido opções não qualificadas. O spread no exercício é tributado como renda ordinária, e somente a apreciação subsequente é tributada como ganho de capital. Ao contrário das opções não qualificadas, os ISOs podem não ser concedidos com desconto ao valor do mercado de ações e não são transferíveis, exceto pelo testamento. Duas advertências se aplicam aqui: 1. Não mais de 100.000 em ISOs podem se tornar exercíveis em qualquer ano. 2. O spread no exercício é considerado um item de preferência para fins de cálculo do imposto mínimo alternativo temido (AMT), aumentando o lucro tributável para fins de AMT. Uma disposição desqualificadora pode ajudá-lo a evitar esse imposto. CNNMoney (Nova York) Publicado pela primeira vez em 28 de maio de 2015: 6:05 PM ET
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